C’est la plus grosse sortie de la Banque africaine d’import-export sur le marché financier international. En effet, elle vient de lever avec succès 1,5 milliard de dollar (840 milliards FCFA), à travers une émission obligataire. Pour son management, cette opération témoigne de « la confiance des investisseurs dans ses perspectives et, plus largement, dans le potentiel économique du continent.»
Elle signe un retour fracassant d’Afreximbank sur le marché des obligations libellées en dollars depuis juillet 2021. L’émission a été réalisée en deux tranches de 750 millions de dollars chacune. La première, d’une maturité de 5,5 ans, arrivera à échéance en janvier 2032, et la seconde, de 10 ans, sera échue en juillet 2036.
Cette opération a suscité un engouement des investisseurs institutionnels provenant du Royaume-Uni, de l’Union européenne, d’Asie et des Etats-Unis. Le carnet d’ordres a culminé à 3,8 milliards de dollars, soit plus du double du montant sollicité.
Portée par cette ruée des investisseurs sur son papier, Afreximbank a réussi à améliorer les conditions de financement en réduisant de 37,5 points de base le coût de l’emrpunt. Les rendements finaux ont ainsi été fixés à 6,25% pour l’obligation de 5,5 ans et à 7,12% pour celle de 10 ans.
Cette performance confirme la capacité de l’institution à accéder aux marchés internationaux dans des conditions compétitives, malgré un environnement financier mondial marqué par des taux d’intérêt durablement élevés, souligne la direction de l’institution. Pour Chandi Mwenebungu, Directeur général de la Trésorerie et des Marchés de la Banque, « le succès de cette émission témoigne de la confiance que les investisseurs continuent d’accorder à Afreximbank et à la dynamique de croissance de l’Afrique. Il s’agit d’un signe clair que le marché continue de croire en la mission d’Afreximbank et aux perspectives économiques du continent.»
Cette émission obligataire s’inscrit dans la continuité des opérations réalisées par la Banque ces dernières années, notamment les levées obligataires Samurai (titre libellé en yens japonais) en 2024 et 2025, ainsi qu’une émission Panda (titre de créance libellé en yuans chinois) en 2025 avec l’objectif de diversifier ses sources de financement.
L’opération a été coordonnée par le groupe britannique HSBC Bank plc, en qualité de chef de file, associée à Standard Bank of South Africa Limited, Standard Chartered Bank, Commerzbank Aktiengesellschaft et MUFG Securities EMEA comme chefs de file conjoints et teneurs de livre.
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